Какие признаки имеют shit-коины?
На рынке криптовалют циркулирует более 20 000 токенов. Многие из них являются “пустышками” и вряд ли смогут пережить затяжной медвежий тренд. В игре останутся лишь полезные монеты, в которых заинтересовано сформировавшееся комьюнити и реальные пользователи.
Токены сомнительного качества в криптосообществе принято называть словом shitcoin. Такие активы с большей вероятностью могут просесть в цене, остаться без ликвидности или вообще исчезнуть с рынка. Иногда они умело маскируются под прибыльные инвестиции, запутывая и обманывая потенциальных держателей. Но есть особенности, которые их обличают. Как определить, что вложение средств в актив не принесет желаемого результата? Мы выделили 5 признаков shitcoin.
Большое количество токенов для предпродажи
Как правило, предпродажи токенов бывают нескольких видов: посевные, венчурные, частные, публичные. Независимо от того, сколько разных вариантов предварительных продаж наблюдается по токену, есть одно правило, которое не стоит игнорировать. Оно сводится к тому, что чем больше выделяется монет для этого раунда, тем негативнее показатель отражается на цене актива в будущем.
Когда люди покупают монеты на этапе предпродажи, они получают их по более низкой цене, чем те, кто приобретают актив на публичных торгах. Если цена актива вырастет после запуска проекта, у первых держателей появится соблазн продать токены, чтобы зафиксировать прибыль. Когда распределение монет предполагает большое количество для предпродажи, на рынке возникает весомый перевес в сторону продавцов. Из-за этого стоимость токена может существенно просесть, а поздние покупатели останутся с убытками.
Короткий вестинг
Vesting — блокировка приобретенных токенов в пуле проекта в течение установленного времени после листинга. Заморозка ограничивает возможность продавать монеты. Эта мера необходима для стабилизации ликвидности и ценового движения актива.
Вестинг распространяется не только на инвесторов, но и на команду, которая отвечает за проект. Обычно для разработчиков и основателей устанавливаются более строгие ограничительные рамки. Сроки заморозки токенов в пуле после покупки указываются в смарт-контракте блокчейна, поэтому их нельзя изменить или обойти.
Чем меньше времени выделяется для вестинга, тем нестабильнее стоимость токена в краткосрочной перспективе. Судите сами: если держатели монет, участвовавшие в предпродаже, смогут сразу распоряжаться токенами, есть большая вероятность сброса большого количества монет, что приведет к падению стоимости. В то же время, когда владельцы получают свои права на токены в разное время, спустя длительный срок, им уже не так просто повлиять на цену.
Низкое циркуляционное предложение токенов при высоком общем предложении
Если число монет в обращении очень низкое, а их общий запас неприлично высокий, у цены актива могут быть проблемы. Когда на рынке появляются новые токены при небольшом циркуляционном предложении, это органически приводит к падению цены, так как растет предложение, а спрос не увеличивается. Между этими двумя показателями не должно быть пропасти, чтобы в будущем наблюдался рост стоимости.
Описание циркуляционного и общего предложений вы можете прочесть в нашей статье «Что такое токеномика и как ее анализировать?»
Шиллинг токенов
Шиллинг — это вид рекламы токена, при котором основатели платят различным блогерам, инфлюенсерам и другим публичным личностям, чтобы те продвигали их токен и зазывали инвесторов к покупке. К такой маркетинговой стратегии, как правило, прибегают не самые легитимные и качественные проекты, поэтому, когда вы встречаете активное зазывание к покупке, следует быть осторожным.
В английском сленге слово применяется по отношению к человеку, который обещает, но не делает.
В целом, агрессивный маркетинг больше присущ проектам, которые находятся в поиске быстрого пампа (манипулятивное повышение цены токена) и не заинтересованы в долгосрочном будущем монеты.
Отсутствие конкретики в White Paper и дорожной карте
Если в Белой книге токена описывается история криптовалют, значимость биткоина и прогрессивность блокчейна, скорее всего, это делается потому, что разработчикам нечего рассказать о своем проекте. В первую очередь, такие документы должны говорить о целях, задачах, планах, полезности, токеномике. В общем, четко заявлять о необходимости появления токена.
Дорожная карта — это краткое изложение планов на ближайшие несколько лет. Когда будет запущен токен на бирже? Когда появится стейкинг? Когда состоится запуск игры на основе токена? Вот одни из немногих вопросов, на которые может отвечать дорожная карта. Она должна быть простой и понятной, а планы соответствовать действительности и реальным возможностям. Если в дорожной карте вы встречаете обещания грандиозных перевоплощений в короткие сроки, скорее всего, вас обманывают.
Перечисленные здесь признаки облегчат вам проведение собственного исследования относительно интересующего вас токена и смогут защитить от инвестиций в монеты, которые окажутся мертвыми спустя несколько месяцев.
