Институционалы возвращаются на крипторынок?
Несмотря на криптозиму, даже солидные финучреждения с богатой историей не могут удержаться от соблазна снова вложиться в крипту и в 2023 году.
Трехкратное падение рыночной капитализации крипты, громкие банкротства, арест Сэма Бэнкмана-Фрида и криптозима… Не исключено, что эти факторы помогут банкам и инвестфондам прочно закрепиться на крипторынке.
Белый дом: как не заразить финансовую систему?
В конце января высокопоставленные чиновники Белого дома обнародовали roadmap администрации Байдена относительно криптовалютного регулирования. Они подчеркнули: «В прошлом году ограниченный доступ традиционных финансовых учреждений к криптовалютам не позволил заразить финансовую систему. Было бы серьезной ошибкой принять закон, который меняет курс и углубляет связи между криптовалютами и финансовой системой в целом».
Кроме того, в Белом доме предостерегли традиционные финансовые институции, в частности пенсионные фонды, от полного погружения в криптовалютные рынки. На фоне медвежьего рынка-2022 мы слишком часто читали о том, что институциональные инвесторы утратили всякий интерес к криптоинвестициям. Видимо, в администрации Байдена располагают иными сведениями?
28% трейдеров готовы иметь дело с криптоактивами
Недавно один из крупнейших банков мира JPMorgan выпустил свой очередной e-Trading Edit (электронная торговля — метод торговли акциями, валютой и т. д. через электронные фондовые рынки, такие как NASDAQ). По неясным причинам СМИ восприняли его как свидетельство того, что «криптовалюта стала отравой на Уолл-стрит, и трейдеры отказываются даже прикасаться к ней». Однако, если отнестись к отчету JPMorgan повнимательнее, то можно обнаружить любопытные цифры. Оказывается, 28% из 834 опрошенных JPM институциональных трейдеров или уже торгуют криптой, или планируют начать в течение 1-5 лет. Конечно, это не звучит как клятва верности биткоину. Но и на боязнь «отравиться криптовалютными активами» похоже мало. Кроме того, 100% опрошенных заявили о том, что в 2023 году увеличат активность e-Trading. Прогнозируется, что в течение года электронный трейдинг криптовалют/digital coins покажет наибольший рост среди других сегментов, опередив торговлю сырьевыми товарами и кредитными спредами.
Крипта и блокчейн интегрируются в традиционные банковские продукты
Нужно сказать, что СЕО JPMorgan известны своим скепсисом по поводу криптовалют. Тем не менее у банка есть собственный токен JPM Coin и платформа для токенизации традиционных активов. Onyx, подразделение JPM, развивает банковское приложение Liink на основе блокчейна. Как тут не вспомнить недавний совет, прозвучавший от организаторов ВЭФ — внимательно наблюдать за тем, что делают (а не говорят) крупные банки и зрелые игроки глобального финансового рынка.
О том, что интерес институционалов к крипте остается высоким, недавно сообщили и источники Bloomberg. Банкиры и инвесткомпании продвигают блокчейн-проекты, токенизацию, а также решения, связанные с хранением валюты.
Недавние события на крипторынке подчеркивают потребность в надежных регулируемых поставщиках в пространстве цифровых активов, — заявляет Робин Винс, исполнительный директор BNY Mellon. Этот холдинг, объединяющий The Bank of New York и Mellon Financial Corporation, запустил crypto custody platform за месяц до банкротства FTX.
BlackRock — инвестиционная компания, которая управляет самым большим в мире портфелем активов. Согласно инсайдерской информации, сегодня в сферу интересов BlackRock входят стейблкоины, блокчейн, токенизация и криптоактивы. В 2022 году эта инвесткомпания запартнерилась с Coinbase, чтобы клиентам BlackRock было легче торговать и управлять именно цифровыми валютами.
И последний пример — Goldman Sachs Group, один из крупнейших в мире инвестбанков. Минувшей осенью Группа презентовала собственную платформу цифровых активов. Также Goldman Sachs принял участие в выпуске цифрового бонда Европейского инвестиционного банка, созданного с помощью блокчейна.
Кроме того, Goldman предлагает клиентам криптодеривативы за кэш. Инвестфонды и трейдеры могут покупать и продавать фьючерсы на криптовалюту, беспоставочные форварды и опционы, с расчетами наличными.
