Что такое токенизированные акции и чем они отличаются от обычных
После появления первой криптовалюты, многие эксперты предсказывали падение популярности фондовых рынков. Их мнение оказалось слишком опрометчивым, так как технология блокчейна оказала противоположное влияние на традиционный рынок акций.
Акции - это вид ценных бумаг, которые подтверждают право их владельца на получение прибыли от компании в виде дивидендов. Если компания становится убыточной , то она оставляет за собой право выплачивать дивиденды только после покрытия всех убытков. А в случае ликвидации бизнеса, акционер может претендовать на часть остаточной стоимости или имущества компании.
Иными словами - это доля в бизнесе. Обладатель акций может не только получать часть прибыли, но и, при достаточном количестве акций, участвовать в управлении компании.
Для компании акции - это привлечение дополнительных инвестиций, для акционера - это активы, которые не только приносят дивиденды, но и могут принести прибыль при удачной торговле. Для этого нужно открыть брокерский счет в банке или зарегистрироваться на специальных торговых площадках, пройдя процедуру KYC. Торговля акциями происходит как на глобальных фондовых биржах, так и на узкоспециализированных рынках, типа NASDAQ.
Основной минус фондовых рынков заключаются в том, что торговля происходит лотами - пакетами с определенным количеством акций, и только по расписанию в дневное время (график зависит от часового пояса страны, в которой находится биржа). Если трейдер не успел закрыть позицию и хочет перенести ее на следующий день, он должен заплатить комиссию - овернайт.
Особенности токинизированых акций?
Токенизация ценных бумаг - это процесс переноса права собственности на ценную бумагу из физического актива в цифровой токен. В отличие от стейблкоинов, токенизированные акции - это токены, стоимость которых привязана к реальной стоимости той или иной акции. Их относят к Security Token Offerings - цифровым активам, цена которых подтверждена долей компании или недвижимости, или драгоценными металлами. Формально, это цифровой вариант ценной бумаги на основе смарт-контрактов.
Торговля цифровыми акциями доступна на таких биржах как Binance, FTX, Currency.com и Bittrex. Механически она ничем не отличается от обычной торговли криптовалютой: регистрация на бирже, процедура KYC, пополнение баланса и тд. Хотя стоит отметить, что цифровые акции менее волатильны, чем криптовалюта (помимо таких случаев как Tesla, акции которой упали несколько раз за 2022 год).
Держатели токенизированных акций имеют те же права, что и обычные акционеры. Помимо этого, у цифровых акций есть ряд преимуществ:
- Высокая скорость осуществления транзакций благодаря технологии блокчейн;
- Возможность покупки как за фиатную валюту, так и за криптовалюту;
- Возможность купить часть акции.
- Круглосуточная торговля (кроме Binance, где торговля привязана к расписанию биржи NASDAQ);
- Комиссия за транзакции существенно меньше чем на фондовых рынках, а на некоторых платформах и вовсе отсутствует.
Хотя среди заядлых любителей криптовалюты цифровые акции считаются менее прибыльным активом, токенизированные акции смело можно рассматривать как еще один инструмент диверсификации своего инвестиционного портфеля. Это хороший шаг к объединению двух различных финансовых секторов, который еще раз подтверждает преимущества перехода на блокчейн.
