Блокчейни: 10 ключових метрик для оцінювання продуктивності
«Нова топова блокчейн-мережа» — фраза, що часто трапляється в маркетингу криптопроєктів. Але як визначити, який блокчейн справді перевершує інші, і які метрики слід аналізувати?
Метрики продуктивності мають значення як для розробників блокчейн-додатків і користувачів, так і для трейдерів та інвесторів. Пильний аналіз цих показників допомагає оцінити рівень безпеки блокчейна та його популярність, що може стати важливою підказкою для інвестиційних рішень.
10 метрик для оцінки продуктивності блокчейнів
Обговорюючи базові принципи криптовалют, ми спираємося на технології, конструкцію токенів і залученість спільноти. Природу блокчейн-мереж визначають ключові показники, такі як швидкість транзакцій, розмір комісій, функції приватності та інші параметри, що приваблюють розробників і користувачів.
Неважливо, чи йдеться про криптовалюту з власною блокчейн-екосистемою, чи токен на існуючій мережі — усі вони залежать від ефективності технологій.
У цьому списку ми розглянемо 10 популярних метрик продуктивності блокчейнів, які демонструють рівень залученості користувачів, надійність і пропускну здатність мережі.
1. Транзакції за секунду (TPS)
TPS — одна з найважливіших метрик, що застосовуються для аналізу блокчейнів. Вона вимірює середню кількість транзакцій, оброблюваних мережею за секунду.
Що вищий TPS, то більше транзакцій здатний обробити блокчейн, що може знизити витрати за рахунок зменшення завантаженості мережі.
Показники TPS різняться у різних блокчейнів залежно від таких факторів, як розмір блоку, механізми консенсусу та інші технічні аспекти. Розмір блоку визначає обсяг даних, який може бути включений в один блок. Наприклад, середній розмір блоку в мережі Bitcoin становить 1,6 мегабайта, в Ethereum — приблизно 75 кілобайт, а в Mina — 22 кілобайти.
У блокчейні Біткоїн використовується механізм консенсусу Proof of Work, за якого майнери змагаються у вирішенні складних обчислювальних завдань, щоб додати новий блок у ланцюжок. Цей процес займає близько 10 хвилин. За даними платформи Chainspect, Біткоїн у середньому обробляє 7 транзакцій на секунду, тоді як Ефір — близько 12-15.
Деякі інші блокчейни здатні досягати показників TPS, вимірюваних тисячами. До числа найбільш продуктивних належать Internet Computer Protocol (ICP), Solana, Tron, NEAR і Base.
Блокчейни з найкращим TPS. Джерело: chainspect.app
2. Щоденно активні користувачі (DAU)
DAU — показник, котрий допомагає зрозуміти, скільки користувачів активно використовують блокчейн протягом дня. Високе значення DAU свідчить про регулярне використання мережі та її популярність.
Аналіз динаміки DAU дає змогу відстежувати зміни в активності користувачів. Різкі коливання можуть сигналізувати про зростання інтересу або необхідність вирішення певних проблем.
Для глибшого аналізу DAU розглядають разом із MAU (показником щомісячних активних користувачів), що допомагає оцінити рівень залученості та частоту повернення користувачів.
За даними Token Terminal, Solana наразі є лідером за кількістю щодня активних користувачів із показником близько 6,3 млн.
Топові за активністю користувачів блокчейни. Джерело: tokenterminal.com
3. Загальна заблокована вартість (TVL)
TVL відображає сумарну вартість активів, розміщених у різних блокчейн-додатках. До цих активів належать криптовалюти, які використовуються для стейкінгу, кредитування або як застава на DeFi-платформах. Зазвичай TVL виражається в еквіваленті долара США.
Високий TVL може вказувати на те, що блокчейн підтримує затребувані децентралізовані додатки, що свідчить про його стабільність і популярність. Це показник прийняття, ліквідності та впевненості в технології.
Ліквідність у контексті блокчейна визначає доступність коштів у мережі, що дає змогу користувачам швидко здійснювати операції та займатися кредитуванням. На сьогодні Ethereum займає провідне місце за TVL з показником близько $50,9 мільярда.
Топ мереж за TVL. Джерело: defillama.com
4. Вартість транзакції
Під час переказу криптовалюти між гаманцями користувачі повинні оплачувати мережеві комісії. Для обробки транзакцій потрібні обчислювальні ресурси, і блокчейн винагороджує учасників мережі за перевірку блоків і забезпечення безпеки.
В Ethereum та інших блокчейнах комісії за транзакції називають «газом». «Газ» вимірює обсяг обчислювальної роботи, необхідної для виконання транзакцій і смарт-контрактів.
На момент написання середня комісія за транзакцію в мережі Ethereum становить $2.38, а в мережі Bitcoin — $0.90. Комісії можуть підвищуватися в періоди пікових навантажень, проте нові блокчейни і рішення другого рівня працюють над зниженням цих витрат.
Із жовтня до листопада 2024 року середня комісія за транзакцію в Ethereum варіювалася, досягаючи максимуму $6.55 8 жовтня і мінімуму $1.87 3 листопада 2024 року. Джерело: etherscan.io
5.
Щоденний обсяг транзакцій у мережі
Число щоденних транзакцій у блокчейні, або обсяг операцій, показує загальну кількість транзакцій, здійснених протягом доби.
Ця метрика відображає інтерес до мережі і може слугувати індикатором потенційного зростання нативного токена. Високий обсяг щоденних транзакцій також вказує на здатність блокчейна обробляти великі обсяги операцій без уповільнень.
Цю інформацію можна знайти на платформах, таких як Glassnode, YCharts, Artemis Terminal і CoinGecko. Наразі Ethereum займає перше місце за кількістю щоденних транзакцій, подолавши 1 млрд підтверджених операцій.
Ціна Ethereum і кількість транзакцій на день. Чорна лінія показує ціну, синя — кількість транзакцій. Джерело: glassnode.com
6.
Час підтвердження транзакції
Середній час підтвердження транзакції позначає, скільки часу потрібно для її перевірки та додавання в блокчейн. Після приєднання до блоку транзакція стає остаточною і незворотною.
Наприклад, якщо середній час підтвердження — 2 секунди, це означає, що половина транзакцій підтверджується за цей час.
Ця метрика має значення для користувачів, оскільки показує, скільки часу вони повинні чекати завершення транзакції. Це особливо важливо для застосунків, де потрібна швидка обробка, таких як ігри та платіжні системи.
Час підтвердження транзакцій варіюється залежно від комісії, сплаченої користувачами за пріоритет, і архітектури мережі.
Деякі блокчейни, наприклад, Near і Avalanche, надають майже миттєву фіналізацію, підтверджуючи транзакції приблизно за 2 секунди.
У мережі Біткоїн кожне підтвердження займає близько 10 хвилин, але для повної фіналізації може знадобитися кілька підтверджень, що збільшує час очікування. За останніми даними YCharts, середній час підтвердження в мережі Біткоїн становить близько 71 хвилини.
Середній час підтвердження транзакції в мережі Біткоїн із січня по листопад 2024 року. Графік показує значення 71,68. Джерело: ycharts.com
7. Коефіцієнт Накамото
Коефіцієнт Накамото використовується для оцінки рівня децентралізації блокчейна, показуючи мінімальну кількість користувачів, необхідних для контролю або впливу на мережу..
Що вищий коефіцієнт, то більша децентралізація, оскільки для управління мережею потрібна участь більшої кількості користувачів. Метрика враховує такі аспекти, як децентралізація розробників, клієнтів, вузлів і володіння.
Хоча цей коефіцієнт не вимірює швидкість, продуктивність або комісії безпосередньо, він показує надійність мережі та її захист від атак і цензури.
Коли мережа надійна, додатки і токени, створені на її основі, можуть розраховувати на стабільну роботу. Коефіцієнт Накамото може змінюватися з плином часу з приходом нових учасників або оновленням мережі.
Коефіцієнт Накамото для різних блокчейнів на основі Proof of Stake, що базується на кількості операторів нод, які контролюють мережу. Джерело: nakaflow.io
8. Загальна кількість транзакцій з моменту запуску мережі
Запуск нового блокчейна завжди супроводжується випробуваннями, оскільки мережа повинна продемонструвати свою стійкість і надійність з плином часу. Загальна кількість транзакцій з моменту старту демонструє, наскільки затребувана мережа і як активно вона використовується.
Ця метрика допомагає оцінити ступінь зрілості блокчейна і його історичне прийняття користувачами. Нові мережі, як правило, мають меншу кількість транзакцій порівняно з усталеними, такими як Ethereum і Bitcoin. У цих випадках інші метрики, такі як розмір комісій за транзакції і час підтвердження, можуть дати додаткові відомості про продуктивність мережі.
Bitcoin і Ethereum обробили мільярди транзакцій. У травні 2024 року Bitcoin перевищив позначку в 1 млрд транзакцій через приблизно 15 років і 4 місяці після свого запуску. Ethereum обробив понад 2,6 млрд транзакцій до теперішнього часу.
Загальна кількість транзакцій у мережі Bitcoin з моменту запуску перевищила 1,1 млрд. Джерело: YCharts
9. Адреси з ненульовим балансом
Наявність ненульового балансу на гаманці означає, що на ньому зберігається хоча б невелика сума криптовалюти. Ця метрика важлива для розуміння рівня інтересу до крипти.
Іноді користувачі створюють гаманець або реєструються на платформі, не купуючи криптовалюту. Також власники можуть продавати активи і закривати свої позиції.
Зростання кількості адрес з ненульовим балансом вказує на підвищення інтересу до криптовалют і збільшення кількості активних користувачів блокчейна.
На момент написання статті кількість Bitcoin-адрес з ненульовим балансом перевищує 54,3 млн.
Кількість адрес Bitcoin з ненульовим балансом з 2012 по листопад 2024 року. Джерело: Bitcoin Magazine Pro
10. Розмір блокчейна
Блокчейни збільшуються в розмірі з додаванням нових блоків.
Кожен блок поєднується з попереднім за допомогою унікального хешу.
Великий розмір блокчейна підвищує безпеку, оскільки для зміни даних зловмиснику довелося б змінити перший блок і всі подальші.
Для таких блокчейнів, як Bitcoin, це недоцільно. Навіть під час атаки 51%, за якої атакуючий отримує контроль над мережею, модифікація даних вимагала б значних витрат ресурсів.
Однак великий блокчейн несе свої проблеми: він вимагає більше місця для зберігання і може створювати проблеми з масштабованістю. Для вирішення цих проблем застосовуються технології шардингу, сайдчейнів і шари другого рівня.
Розмір блокчейна особливо важливий для повних вузлів, які повинні завантажити всю історію транзакцій для синхронізації та перевірки нових операцій.
Станом на листопад 2024 року розмір блокчейна Bitcoin становить близько 598 гігабайт, а розмір блокчейна Ethereum — близько 1 182 гігабайти.
Розмір блокчейна Bitcoin з січня 2009 по 6 листопада 2024 року. Джерело: statista.com
Труднощі в оцінці продуктивності блокчейнів
Аналіз і порівняння продуктивності блокчейнів — складне завдання. Крім великої кількості метрик, важливо враховувати, наскільки точно вони відображають потужність мережі.
Наприклад, при оцінці показника TPS слід розуміти, що не всі транзакції рівнозначні. Деякі займають більше місця в блоці і вимагають більше обчислювальних ресурсів. TPS демонструє кількість транзакцій, які мережа обробляє за секунду, але не її граничну пропускну здатність. Активність спільнот і події можуть тимчасово підвищувати TPS, який потім повертається до норми.
Інші метрики також мають свої обмеження. Кількість щоденних активних адрес може не відображати реальну кількість унікальних користувачів, оскільки одна людина може використовувати кілька гаманців. TVL не завжди відображає ефективність використання коштів.
Незважаючи на свої недоліки, метрики все ж важливі, оскільки їхній аналіз допомагає зрозуміти, як функціонує блокчейн. Вони дають змогу зосередитися на найбільш значущих для вас показниках, чи то швидкість транзакцій, чи то вартість, чи то інший фактор.
FAQ
- Що розуміють під продуктивністю блокчейна?
- Які метрики використовуються для оцінювання продуктивності блокчейна?
- Які аналітичні платформи відстежують метрики продуктивності блокчейна?
- Чому продуктивність блокчейна важлива для інвесторів?
Метрики продуктивності важливі як для розробників і користувачів, так і для трейдерів та інвесторів. Їхній аналіз дає змогу зрозуміти безпеку блокчейна, рівень попиту і загальний стан мережі, що допомагає ухвалювати більш обґрунтовані інвестиційні рішення.
Анаіт Аветісян
Автор
Web3-райтер і крипто-HODLер за сумісництвом. Стежить за ринковими трендами та цікавиться новітніми технологіями.
