Як анонімні монети протистоять тиску регуляторів

У свій час регулятори почали активно обмежувати анонімні криптовалюти, хоча причини для цього були не обґрунтовані. Вважалося, що ці криптовалюти задіяні у кримінальних махінаціях та використовуються переважно злочинцями та терористами. У 2019 році Європол відзвітував, що у даркнеті основною криптовалютою залишається біткоїн, а поза кіберпростором у кримінальних розрахунках домінує готівка. Проте свою точку зору регулятори не змінили. Під їхній приціл потрапили лідери серед анонімних активів за обсягами торгів —  Monero, Dash, та Zcash. 

Регулятори не мали можливості безпосередньо впливати на приватні транзакції у блокчейнах або забороняти їх. Тому вони обрали інший шлях — почали тиснути на централізовані криптобіржі, які законно діяли в певних юрисдикціях. Незначна кількість установ вирішила, що краще не мати з регуляторами проблем і здійснили делістинг анонімних монет, прибравши валютні пари, в яких вони були присутні.    

Спочатку Monero (анонімну монету №1 на ринку) у 2018 році вилучили з торгів японська  Coincheck та південнокорейська Upbit. У 2020 році Coinbase та Bithumb також це зробила Monero зі своїх платформ. Швейцарська біржа Shapeshift прибирає Monero, Dash та Zcash. Нідерландська біржа Litebit делістить Zcoin. Окремі країни розпочинають «священну війну» проти анонімних активів, зокрема їх повністю забороняють у Франції, Японії, Південній Кореї та Австралії. 

У 2021 році біржа Bittrex вилучає з лістингу Monero, Dash та Zcash, а роком пізніше хрест на анонімних активах на власній платформі ставить популярна біржа Huobi, забираючи з торгів одночасно Monero, Dash, Zcash, Verge, Decred, Firo і Horizen.

Проте усі ці кроки не дали очікуваного ефекту у вигляді зменшення обсягу торгів та анонімних переказів. Навпаки, усі показники у приватних активів продовжували невпинно зростати. Активи, які були вилучені із закритих торгових майданчиків, знайшли свій шлях на інших надійних біржах. У результаті кількість користувачів та активних гаманців Monero тільки збільшилася.

Після визнання своєї невдачі регулятори звернулися до розробників програмного забезпечення. Вони хотіли знайти рішення, здатне приборкати неконтрольованість анонімних монет.

Влітку 2020 року компанія CipherTrace відгукнулась на цей запит і оголосила про розробку першого у світі рішення для відстеження анонімних транзакцій Monero спільно з міністерством внутрішньої безпеки США. Анонс цього рішення викликав чимало дискусій серед криптоком’юніті Monero. Більшість власників XMR-гаманців піддала сумніву можливість коректної роботи нового інструмента з огляду на «бронебійні» технології Monero, побудовані на Ring Signatures, RingCT, Bulletproofs, Stealth Address тощо.

Проте якихось революційних змін чи викриття кримінальних схем з використанням Monero врешті-решт так ніхто і не продемонстрував. Розробники XRM про всяк випадок оновили алгоритми, посилили безпеку і ще більше ускладнили зовнішній моніторинг транзакцій. Ніхто з команди не злякався, і всі дружно продовжили роботу над покращенням проєкту. 

Однак таку стратегію обрали не всі анонімні монети. Dash і ZCash вирішили мінімізувати акцент на анонімізації транзакцій і почали просувати інші наративи.

Поглянемо, як саме вони вирішили протистояти пресингу регуляторів.

Команда проєкту та дві організації, що відповідають за розвиток Electric Coin Company (ECC) та Zcash Foundation (ZF), вирішили не ускладнювати ситуацію з регуляторами та біржами. Після чергового делістингу з торговими платформами була проведена роз’яснювальна робота стосовно того, що актив відповідає всім вимогам регуляторів, а функція анонімності є опціональною і задіяна лише у 2% транзакцій. Біржі відреагували позитивно. Зокрема, OKX змінила гнів на милість та скасувала делістинг Zcash і Dash (невдовзі аналогічне рішення очікується і стосовно Monero). 

Такий крок дуже позитивно оцінив віцепрезидент ECC з маркетингу Джош Суїхарт. Він запевнив, що компанія активно веде переговори з регуляторами та законодавцями щодо надання легального статусу монеті Zcash. 

Після цього ECC випустила пресреліз з роз'ясненням відповідності Zcash міжнародним правилам KYC\AML\FATF. До нього додавалося, що опціональна функція анонімізації Zcash не заважає регуляторам виконувати свої нормативні зобов’язання, зокрема моніторити транзакції тощо. 

Після цього істерія навколо Zcash вщухла, а багато бірж повернули монету у торги.

Топменеджери Dash теж вирішили піти шляхом роз’яснень та діалогу, а не протистояння. 

CEO Dash Core Group Раян Тейлор написав, що Dash є повністю ідентичним біткоїну і на 100% здатний відповідати вимогам регуляторів. Також він підкреслив, що функція анонімності є необов'язковою і не використовується повністю, як у Monero.

Раян пояснив, що приватність транзакцій у мережі Dash забезпечується механізмом мікшування PrivateSend на основі технології CoinJoin, який приховує зв'язок між відправником та одержувачем. Також Dash уклала угоди з аналітичними компаніями BlockchainIntel та Coinfirm, які співпрацюють з правоохоронними органами та можуть надати регуляторам інформацію про будь-які транзакції.

Після цього претензій до Dash вже не було.

Як уже було зазначено, Monero вибрав не шлях компромісу з регуляторами, а  посилення функціоналу анонімності монети XMR. У 2022 році розробники оновили алгоритм Bulletproofs до Bulletproofs+. Це призвело до зменшення розміру транзакцій та збільшення їхньої швидкості. Кількість рандомних учасників Ring Signatures зросла з 11 до 16, це ще більше ускладнило відстеження транзакцій Monero. 

Як бачимо, кожен анонімний актив обрав свій формат боротьби з регуляторами, і ситуація згодом покращилася. Деякі біржі повернули анонімні криптовалюти до торгів, а з найбільших торгових майданчиків, окрім Huobi, їх взагалі не вилучали. 

Якщо хоча б в теорії припустити сценарій з тотальним делістингом усіх анонімних  монет — це нічого не змінить. Такі активи не зникнуть. Зважаючи на те, що попит на анонімні криптовалюти не зменшується, вони будуть торгуватися на DEX-біржах (до яких регуляторам не дотягнутись), OTC- та P2P-ринку або ж з’являться на CEX-біржах в екзотичних юрисдикціях із більш лояльними регуляторами.