Як у США вбивали крипту: відверті зізнання очільників галузі
Після того як Марк Андрессен «відкрив шлюзи» на подкасті Джо Рогана, керівники найбільших фінтех-компаній, нарешті, наважилися розповісти про участь федеральної влади у схемах «дебанкінгу» (практиках відмови банків від обслуговування клієнтів під впливом регуляторів) та цілеспрямованому знищенні американської криптовалютної галузі.
Марк Андрессен: адміністрація Байдена намагалася знищити криптовалюту
Марк Андрессен на подкасті The Joe Rogan Experience. Джерело: Youtube
Тиск на криптоіндустрію
Андрессен стверджує, що адміністрація Байдена намагалася зруйнувати криптовалютний сектор за допомогою розслідувань SEC і блокування банківського обслуговування. Він розкритикував використання Wells-повідомлень, які створюють правову невизначеність для компаній.
Спробуйте працювати, отримавши Wells-повідомлення... ви не зможете отримати доступ до банків або співпрацювати з великими корпораціями,— зазначив він.
Більше цікавинок: Coinbase отримав попередження SEC
Андрессен додав, що багато компаній або припинили діяльність через банківські відмови, або зіткнулися із загрозами судових розглядів. За останні чотири роки, за його словами, близько 30 засновників стартапів були «від'єднані» від фінансових систем.
Choke Point 2.0 і роль банків
Андрессен порівняв ці дії з операцією Choke Point, розпочатою ще при адміністрації Барака Обами. У межах Choke Point розслідували діяльність банків у питанні обслуговування легальних торговців вогнепальною зброєю, марихуаною, кредитних організацій та інших компаній із «чутливих галузей». Останні, хоча й працювали законно, але, як стверджувалося, становили високий ризик шахрайства та відмивання грошей.
Цю операцію, розкриту журналістами Wall Street Journal, було офіційно припинено в серпні 2017 року. Федеральна корпорація зі страхування депозитів (FDIC) врегулювала численні судові позови, пообіцявши Конгресу провести додаткове навчання для своїх інспекторів і припинити давати неофіційні та неписьмові рекомендації банкам.
Тематичні матеріали: Банки зупиняють роботу з криптобіржами: що далі
І ось за кілька років, уже при адміністрації Байдена, практика Choke Point знову набула поширення, але тепер на криптовалюти і технологічні стартапи.
Це такий собі приватизований режим санкцій, який дає змогу бюрократам робити з американськими громадянами те саме, що ми робимо з Іраном, — виключати їх із фінансової системи,— зазначив Марк Андрессен.
Експерт також розповів про співробітника своєї компанії, який залишився без банківського обслуговування через слово «криптовалюта» в назві своєї посади. Банки, за словами Андрессена, проводили перевірку клієнтів, блокуючи рахунки учасників крипторинку і позначаючи їх як «політично вразливих осіб». Люди з таким «тавром» практично втрачали доступ до фінансових послуг.
Марк Андрессен. Джерело: Stanford Graduate School of Business
Політика проти технологій
Андрессен зазначив, що політика адміністрації Байдена негативно позначилася на інноваціях у криптоіндустрії. Після скандалу з криптовалютною біржею FTX, що збанкрутувала, регулятори посилили тиск, який загальмував розвиток сектору. Багато криптостартапів або закрилися, або були змушені вийти з американського ринку.
Адміністрація Байдена намагалася просто вбити нас,— резюмував Марк Андрессен.
Разючі заяви Андрессена, які поставили під сумнів справедливість державної політики щодо інноваційних технологій, викликали вибуховий ефект. Незручна правда нарешті вийшла назовні і спричинила цілий потік свідчень з боку учасників галузі.
Девід Маркус: як політичний тиск зупинив проєкт Libra від Facebook
Девід Маркус, колишній президент PayPal і провідна фігура в розробленні амбітного криптовалютного проєкту Libra від Facebook, уперше поділився подробицями про те, як протидія з боку регуляторів і політиків призвела до його зупинки. У публікації в соціальних мережах Маркус докладно описав причини провалу Libra, виділивши проблеми, пов'язані з інноваціями в умовах політизованої фінансової системи.
Девід Маркус. Джерело: Wired
Проєкт Libra
Девід Маркус описав Libra як високопродуктивний блокчейн, об’єднаний зі стейблкоїном, метою якого було перетворення глобальних платежів.
«Він міг би розв’язати проблеми масштабування глобальних платежів», — зазначив Маркус, акцентуючи на потенціалі проєкту для усунення складнощів транскордонних транзакцій.
Libra була презентована в червні 2019 року з публічною та фінансовою підтримкою 28 корпоративних партнерів, що відразу ж викликала великий інтерес як потенційно революційна фінансова технологія.
До офіційного запуску команда Маркуса впродовж кількох місяців активно співпрацювала з регуляторами у США та інших країнах.
Однак ентузіазм незабаром змінився посиленим контролем.
Маркус згадує:
За два тижні мене викликали для надання свідчень у Банківському комітеті Сенату і в Комітеті Палати представників з фінансових послуг.
Це ознаменувало початок періоду жорсткого нагляду.
Libra. Джерело: France 24
Роки боротьби з регуляторами
Протягом двох років команда Libra наполегливо працювала над усуненням питань, порушених законодавцями та регулювальними органами. Ці проблеми охоплювали ризики фінансових злочинів, відмивання грошей, захист споживачів та управління резервами.За словами Девіда Маркуса, до 2021 року команда усунула всі можливі причини регуляторних побоювань і була готова запустити пілотний проєкт в обмеженому масштабі. Деяка підтримка з боку членів Ради керівників Федеральної резервної системи дарувала надію на успіх.
Однак проєкт зіткнувся з несподіваною політичною перешкодою. Маркус стверджує, що голова Федеральної резервної системи Джером Павелл, який спочатку підтримував пілотний запуск, змінив свою позицію після зустрічей із міністром фінансів Джанет Єллен.
Маркус повідомив, що чув про попередження від Єллен, ніби продовження роботи над Libra стане для Павелла «політичним самогубством». Хоча він не був присутній під час цієї розмови особисто, Маркус наголосив, що саме цей момент став поворотним і вирішив долю проєкту.
Міністр фінансів Джанет Єллен «зарубала» проєкт Libra. Джерело: Wikimedia
Координована протидія
Девід Маркус докладно описав, як Федеральна резервна система організувала дзвінки з банками-учасниками, щоб відмовити їх від підтримки Libra.
Їм повідомили:
Ми не можемо зупинити вас щодо подальших дій і запуску, але ми не підтримуємо цього рішення.
Такі опосередковані погрози виявилися достатніми, щоб зруйнувати проєкт.
Маркус охарактеризував подію як «політичне знищення», не пов'язане з юридичними або регуляторними недоліками.
Найважчою частиною цієї історії для мене особисто було не те, що ми зазнали невдачі, а те, що Америка... вчинила так з політичних причин,— з гіркотою зазначив Девід Маркус.
Він вважає, що досвід, пов'язаний з Libra, дав важливі уроки. Маркус зазначив, що численні поступки вимогам регуляторів перетворили початкову концепцію проєкту на «Франкенштейна». Головним висновком стало розуміння, що для створення стійких фінансових систем необхідно використовувати децентралізовані та надійні мережі, а також такі активи, як Bitcoin.
Сьогодні Маркус та інші колишні учасники команди Libra продовжують реалізовувати свої амбіції в компанії Lightspark, що зосереджена на технологіях, пов'язаних із біткоїном.
Цього разу ми не зупинимося, поки не доведемо справу до кінця,— повідомив Маркус.
Знищення Libra: підтвердження розповіді Девіда Маркуса
Причини краху проєкту Libra, в якому виявилися винні тільки регулятори, могли б здатися лише приватною думкою Девіда Маркуса. Але його слова підтвердила ціла низка відомих підприємців та експертів.
Усе, що сказав Девід, правда,— написав Баладжі Шрінівасан, ексспівзасновник Counsyl, колишній головний технічний директор (CTO) Coinbase і колишній генеральний партнер Andreessen Horowitz.
Як доказ Шрінівасан опублікував лист, який свого часу отримали Visa, Mastercard і Stripe.
Ви можете очікувати пильної уваги з боку регуляторів не тільки щодо платіжних операцій, пов'язаних з Libra, а й усіх інших платіжних операцій. Ми наполегливо рекомендуємо вам діяти з обережністю, поки Facebook не зможе надати реальні відповіді вам, Конгресу і фінансовим регуляторам про те, як він планує керувати різноманітними та значними ризиками, пов'язаними з Libra,— йдеться в листі.
Документ підписали сенатори Браян Шац (старший сенатор США від Гаваїв з 2012 року, член Демократичної партії, представник кампанії Обами на Гаваях) і Шеррод Браун (старший сенатор США від штату Огайо з 2007 року, демократ, голова Комітету Сенату з банківської справи, житлового будівництва та міських справ). Цікаво, що Браун балотувався на переобрання 2024 року, але зазнав поразки від республіканського кандидата, бізнесмена та криптомільйонера Берні Морено!
Лист, опублікований Баладжі Шрінівасаном. Джерело: Х
Більше за темою: Visa запустить платформу токенізованих активів у 2025 році
Слова підтримки Девіду Маркусу виголосив і Террі Енджелос, глобальний керівник команди Visa Fintech.
Я можу підтвердити, що лідери демократів телефонували до Visa зі схожими повідомленнями. Нашій криптокоманді довелося відмовитися від підтримки,— написав він.
На пост Маркуса також відповів головний операційний директор Gemini Маршалл Бірд, зауваживши:
Ми тісно співпрацювали з його командою під час цього процесу і на власні очі бачили, через що вони пройшли.
Тайлер Вінклвосс розкритикував практику «дебанкінгу» як інструмента політичного тиску
Співзасновник криптовалютної біржі Gemini Тайлер Вінклвосс виступив із різкою критикою «дебанкінгу». У своєму пості на платформі X він розповів, як цю тактику використовують для усунення політичних опонентів.
Тайлер Вінклвосс. Джерело: Hash Telegraph
Вінклвосс пояснив, що регулятори класифікують незручних клієнтів як «високоризикових». Це створює загрозу для банків, які продовжують працювати з такими клієнтами. Він зазначив: такі банки можуть зазнавати «розслідувань, санкцій та інших заходів», що робить підтримання відносин із клієнтом екзистенційним ризиком для фінансової установи.
Однією з ключових проблем, на думку Вінклвосса, є непрозорість процесу.
Через Патріотичний акт банки часто не зобов'язані повідомляти клієнту причину припинення обслуговування, а в деяких випадках це взагалі заборонено,— зазначив він.
Вінклвосс наголосив, що такі дії підривають довіру до банківського сектору і порушують принципи фінансової свободи.
Денніс Портер висвітлив тиск регуляторів, що стоїть за «відмовою в обслуговуванні» криптобізнесу
Читати більше: ШІ та криптовалюта: про що попереджає Гері Генслер
Денніс Портер. Джерело: Satoshi Act Fund
Портер детально описав причини, через які банки відмовляються обслуговувати криптовалютні та технологічні компанії. У своєму пості на платформі X він відповів на запитання Марка Андрессена про те, хто ухвалює такі рішення.
Портер пояснив, що такі установи, як OCC, FDIC і Федеральна резервна система, використовують так званий м'який тиск, щоб спонукати банки розривати зв'язки з клієнтами, яких вони вважають ризикованими.
Водночас регулятори класифікують «ризикованими» цілі галузі, як-от криптовалюта, зараховуючи компанії з цих сфер до списку проблемних клієнтів автоматично.
Він зазначив, що банки, які продовжують співпрацювати з такими клієнтами, зазнають посилених перевірок з боку регуляторів. Аудити вимагають великих витрат і часу, що робить обслуговування «ризикованих» клієнтів фінансово невигідним.
Крім того, такі банки можуть зіткнутися зі збільшенням страхових премій FDIC через їхню «ризиковану поведінку». Зрештою, банки «добровільно» відмовляються від клієнтів, пов'язаних із криптовалютою і високими технологіями, щоб уникнути цих витрат.
Портер підкреслив, що формально вибір начебто залишається за банками, але умови, створені федеральними регуляторами, фактично змушують їх чинити саме так.
Наведені вище заяви настільки впливових топменеджерів знову порушили питання надмірного тиску з боку регуляторів та їхнього втручання в приватні фінансові процеси. Ринок стурбований дисбалансом між необхідністю нагляду та забезпеченням рівного доступу до фінансових послуг.
Експерти закликають до забезпечення прозорості та рівноправного доступу до фінансових послуг, що особливо важливо в умовах щораз більшого контролю над індустрією криптовалют. Напруга між інноваціями у фінансовій сфері та регуляторною політикою все ще висока.
