Ізраїль планує випустити державні блокчейн-облігації
Міністерство фінансів Ізраїлю і Тель-Авівська фондова біржа (TASE) тестуватимуть держоблігації на блокчейні. Ініціатива проводиться в рамках модернізації процесів фінансового ринку для скорочення витрат.
Випуск облігацій здійснюватиметься за допомогою приватної централізованої блокчейн-платформи, що працює на смарт-контрактах. Технічною реалізацією проєкту займаються компанії Fireblocks і VMWare. Перша працює з інфраструктурними рішеннями для зберігання криптовалют, а друга спеціалізується на хмарних обчисленнях.
За словами представника Fireblocks, незважаючи на приватність блокчейна для держоблігацій, він сумісний з Ethereum. Тому, якщо Міністерство фінансів у майбутньому вирішить реалізувати блокчейн-облігації в загальнодоступній мережі, це буде можливо.
Тестування передбачає оцифрування нових облігацій держборгу у вигляді токенів. Їх випустять в обмеженій кількості для певних первинних трейдерів. Після чого токенізовані облігації відправлять на криптогаманці трейдерів. Очікується, що перевірка такого формату цінних паперів завершиться на початку 2023 року.
«Ізраїль – одна з небагатьох країн, у якій державні облігації торгуються на публічній біржі, тому в нас є можливість створити цифрові боргові зобов'язання разом з ізраїльським урядом та із залученням ключових міжнародних банків», — зазначив глава підрозділу технічних кредитів TASE Орлі Грінфельд.
Тель-Авівська фондова біржа сподівається, що тестування покаже, як технологію блокчейна можна використати для зниження витрат на випуск облігацій, покращення прозорості та автоматизації процесів.
Нагадаємо, що у 2021 році експеримент із цифровими облігаціями проводили компанії Societe Generale і MakerDAO. Однак на відміну від ізраїльського випадку, вони використовували блокчейн з відкритим вихідним кодом Ethereum.
Перші облігації з використанням технології розподіленого реєстру (DLT) випустив Світовий банк у 2018 році. Після цього TASE і Міністерство фінансів Ізраїлю повідомили, що стежитимуть за токенізацією фінансового ринку. Також обидві структури заявили, що досліджують тестові запуски цифрових валют від Центробанків.
Зазначимо, що на Філіппінах уже використовують облігації на основі DLT. Таким чином державі вдалося залучити 186 млн доларів з боргового інструменту у 2022 році.
Фінансові ринки стоять на порозі радикальних трансформацій в останні роки. У нас є надія, що Ізраїль буде серед лідерів у впровадженні передових технологій і удосконаленні ринку капіталу, — поділився генеральний директор TASE Іттай Бен-Зеєв.
